Otro año récord en beneficios

El Grupo Bankinter cerró 2016 con un nuevo récord de beneficios, pese a ser un año lleno de incertidumbres en el plano nacional e internacional. El beneficio, tanto antes de impuestos como en términos netos, creció por encima del 30%. Estos datos incluyen el negocio adquirido a Barclays en Portugal, cuya incorporación a Bankinter se hizo efectiva el 1 de abril. 

Los resultados de 2016 revelan que el negocio típico de clientes mantiene todo su potencial, con fuertes crecimientos en la inversión crediticia y el negocio internacional de las empresas, en las cuentas nómina, en las hipotecas y en el negocio de financiación al consumo, entre otros.  

La entidad también revalidó su condición de banco cotizado más rentable de España y mantuvo su tradicional ventaja competitiva en la calidad de sus activos (con una morosidad del 4%) y en la solvencia (con un nivel de capital muy superior al exigido).

He aquí los datos destacados de 2016:

• Beneficios. El resultado antes de impuestos ascendió a 676,7 millones de euros, un 30,1% más que en 2015. El beneficio neto se situó en 490,1 millones, con un aumento del 30,4%. Sin tener en cuenta Portugal, el beneficio antes de impuestos fue de 588,8 millones de euros y el neto, de 426,5 millones, lo que mejora el ejercicio anterior en un 13,2% y un 13,4%, respectivamente. 
• Acción. Inició el año en 6,54 euros y terminó en 7,36 euros. La capitalización pasó de 5.882,2 a 6.615,65 millones de euros, lo que coloca a Bankinter como sexta entidad bancaria por valor en bolsa. El promedio diario de acciones negociadas fue de 2,9 millones.
• Rentabilidad. Si a la cotización de Bankinter se le suman los dividendos, la rentabilidad de 2016 sube al 16%, la más alta de la banca española. El ROE, excluyendo Portugal, alcanzó el 10,9%.
• Morosidad. Bajó del 4,13% al 4,01%, pese a incluir los datos de mora del negocio portugués, superior a la del resto del Grupo en términos relativos. Sin ella, la morosidad de Bankinter habría finalizado 2016 en el 3,56%, menos de la mitad que la media del sector, gracias a su exitoso modelo de gestión de los riesgos.
• Solvencia. El ratio de capital CET1 fully loaded cerró en el 11,2% y el CET1 phased-in, en el 11,77%, muy por encima del nivel de exigencias del BCE aplicables a Bankinter en 2017.
• Estructura de financiación. El banco la fortaleció con un ratio de depósitos sobre créditos que a 31 de diciembre alcanzaba el 90,4%, cuando un año antes era del 83,5%. El gap de liquidez descendió hasta los 5.400 millones de euros, 3.100 millones menos que en 2015. Los vencimientos de emisiones mayoristas pendientes hasta 2019 sumaban 2.600 millones de euros, para afrontar los cuales el banco disponía de 10.000 millones en activos líquidos y una capacidad de emisión de cédulas por valor de otros 6.700.
• Márgenes. El de intereses aportó 979 millones de euros, con un crecimiento del 12,6% sobre el año anterior; el bruto, 1.714,4 millones (+9,5), y el de explotación, 815,1 (+0,95), pese a los gastos derivados de la integración del negocio luso y otros relativos a la digitalización. El ratio de eficiencia de la actividad bancaria con amortizaciones fue del 45,1% (el 42,9% si se exceptúa la actividad de Portugal).
• Total Inversión crediticia a clientes. Con Portugal, ascendía a 51.333,7 millones de euros (+16,2%) y sin Portugal, a 46.777,1 millones de euros (+5,9%). Eso supone un crecimiento orgánico de 2.594,5 millones de euros durante un ejercicio en que el sector redujo su volumen de crédito un 3,1%.
• Recursos controlados. Experimentaron un crecimiento del 15,5%, hasta los 75.411,8 millones de euros. Destaca el comportamiento de los recursos minoristas, con 44.127,8 millones (+27,5%), y el de los gestionados fuera de balance (fondos de inversión, fondos de pensiones y gestión patrimonial), que subieron un 12,1%. Excluyendo Portugal, los recursos minoristas mejoraron un 16,9%, catorce puntos porcentuales más que la media del sector.

Los resultados de 2016 ponen de manifiesto que el negocio de clientes de Bankinter mantiene todo su potencial, ve ampliado su perímetro tras la apertura estratégica hacia el mercado luso y sigue siendo el principal contribuidor a los ingresos del Grupo. Estos fueron los resultados de sus principales líneas de negocio:

• Banca de Empresas. De ella procedió la mayor aportación al margen bruto. La cartera crediticia era de 21.000 millones de euros a 31 de diciembre sin contabilizar Portugal, lo que supone un crecimiento del 6,7%, superior al del conjunto de la banca española (5%). El negocio internacional se consolidó como uno de los aspectos más pujantes de empresas al subir un 27% en su margen bruto.
• Banca Comercial. En este segmento, referido a las personas físicas, sobresalen los resultados de dos productos por los que el banco ha apostado, dada la fuerte capacidad de vinculación que generan con los clientes. La cartera de cuentas nómina sumaba al cierre del año 5.589 millones de euros (+33,1%) y la nueva producción hipotecaria residencial alcanzaba los 2.334 millones de euros (+25,7%, frente al 8% que ha crecido de media el sector).
• Banca Privada. El patrimonio gestionado llegó a los 31.200 millones de euros (+11,4%), después de captar 3.500 millones. A esto contribuyó decisivamente la imagen de solvencia que transmite Bankinter, así como el papel desempeñado por la oficina de Luxemburgo, que permite a los clientes diversificar sus inversiones en uno de los países con mayor seguridad jurídica del mundo.
• Consumo. Este negocio está operado a través de Bankinter Consumer Finance, que al término de 2016 tenía 898.000 clientes, un 23% más que al cierre de 2015. Su inversión escaló hasta los 1.045 millones de euros (+46%).
• Línea Directa. Cerró el año con 2,57 millones de pólizas (2,37 millones en 2015). El crecimiento fue del 7,1% en motor y del 13,5% en hogar. Las primas proporcionaron 738,7 millones de euros, frente a los 679,7 millones del ejercicio precedente. La compañía mantiene una alta rentabilidad del negocio, con un ROE del 33,2%.
• Bankinter Portugal. El resultado en los nueve meses transcurridos entre el 1 de abril y el 31 de diciembre permite albergar fundadas esperanzas sobre su potencialidad: los recursos de clientes se incrementaron un 24% y la inversión, un 3%. El margen bruto fue de 90,2 millones de euros y el beneficio antes de impuestos, de 7,7 millones.

Conviene señalar, por último, los avances registrados en la transformación digital. Gracias a ella, un 31% de los clientes de Bankinter se relacionan ya exclusivamente online con el banco; un 60% operan indistintamente a través de los canales tradicionales y los digitales, y sólo un 9% recurren en exclusiva a las oficinas o a la banca telefónica. La plataforma digital de ahorro Coinc, dirigida principalmente a los jóvenes, amplió y mejoró sus servicios, lo que propició un aumento del 34% en su número de clientes.