El equipo de Análisis y Mercados de Bankinter actualiza su informe de carteras modelo americanas y los cambios en sus composiciones. En este artículo compartimos las claves del informe y las acciones seleccionadas en sus carteras modelo americanas.
Estrategia de inversión en compañías americanas
Cerramos un mes de julio caracterizado por un comportamiento particularmente débil en tecnología (-7%) y más específicamente en semiconductores (-21%). Los temores por amenazas de competidores desde China (menor dependencia de proveedores occidentales), preocupaciones sobre una posible desaceleración en el ritmo de inversión en IA de los hipersescaladores (menor demanda) y las dudas sobre la financiación circular (dudas de demanda artificial) han pesado en el sector. Los semis habían experimentado un fuerte rally en el 1S 2026, por lo que consideramos que esta corrección es sana y seguimos apostando por el sector. La salida de fondos se ha redirigido hacia el software empresarial y defensa, que habían registrado una peor evolución en las semanas previas. Por el lado positivo, los resultados empresariales siguen sorprendiendo al alza. Ya han publicado aproximadamente la mitad de las empresas y el crecimiento medio del BPA es de entre +50% y el +60% vs una estimación inicial de +24%.
Cambios de las carteras modelo americanas
En creemos que las posiciones actuales son las correctas y la estrategia es la adecuada.
Acciones americanas seleccionadas
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Microsoft
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Meta
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Morgan Stanley
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Walmart
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TSMC
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NVIDIA
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Broadcom
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Netflix
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Coca-Cola
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Alphabet
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Salesforce
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Cameco
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Constellation Energy
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Micron
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Citigroup
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RTX
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Halliburton
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Amazon
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Lockheed Martin
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Apple
Descárgate el documento adjunto para ver el informe completo y saber cuáles son los motivos por los que es buen momento para comprar acciones de estas empresas americanas, o consúltalo en el apartado de informes en la página de análisis.
Te recordamos que son productos que conllevan el riesgo de pérdida del capital invertido, y que rentabilidades pasadas no constituyen un indicador fiable de rentabilidades futuras.
