Consulta el análisis sobre los últimos resultados de Crowdstrike y la opinión del equipo de Análisis y Mercados de Bankinter.
Análisis de los últimos resultados de Crowdstrike
Los resultados del segundo trimestre de 2026 baten las expectativas y eleva las guías del año. La cotización ca. +11% en aftermarket.
Las cifras principales comparadas con el consenso del 2T estanco:
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ARR (Annual Recurring Revenue o Ingreso Anual Recurrente) 5.840 millones de dólares (+25% a/a) vs 5.790M$ esperados
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Ingresos 1.471M$ (+26% a/a) vs 1.440M$ esperados
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BPA 0,31$ (+27%) vs 0,29$ (+25,3%).
Respecto a las guías para el próximo trimestre la compañía estima:
- Ventas 1.523M$/1.529M$ (+23,4%/+23,9%) vs 1.520M$ esp. y
- BPA 0,31$ (29%) vs 0,31$.
Para el conjunto del año las eleva hasta 5.591M$/6.011M$ vs 5.930M$ estimado anteriormente y 5.940M$ esperado por el consenso y BPA hasta 1,25$/2,26$ vs 1,24$ esperado.
Opinión de Bankinter
Impacto positivo. Las cifras del trimestre y las guías aportadas superan las previsiones del consenso reflejando que el sector sigue beneficiándose de la demanda derivada de la adopción de IA ante el temor de que ésta aumente los ciberataques. Sin embargo, consideramos que las valoraciones a las que cotiza la compañía son demasiado exigentes (PER26e CrowdStrike 150x vs 21,5x bolsa americana) teniendo en cuenta la escasa visibilidad que presenta el contexto actual.
Por tanto, mantenemos cierto escepticismo acerca de tomar posiciones en el valor y consideramos las recientes subidas como oportunidades para tomar beneficios en el valor, dado el buen comportamiento en año (+61%) y la recuperación que acumula desde mínimos (+120%).
