Todo apunta a que, próximamente, las entidades financieras comenzarán a comercializar la cuenta de ahorro e inversión Financia Europa, conocida comúnmente como cuenta europea de inversión. ¿Conoces esta cuenta? Descubre en este artículo todo lo que necesitas saber sobre este producto de inversión.

¿Qué es la cuenta europea de inversión?

Es un producto financiero diseñado para canalizar el ahorro de los inversores europeos hacia acciones y fondos de inversión europeos, con importantes ventajas fiscales.

Su regulación se incluyó inicialmente en el Real Decreto-ley de 29 de septiembre, que contemplaba medidas urgentes en materia de vivienda y que fue rechazado por el Congreso. Posteriormente, el Gobierno recuperó esta iniciativa y la incorporó a otro real decreto-ley, publicado en el BOE el 7 de octubre. Por tanto, la norma ha entrado en vigor, aunque está pendiente de su convalidación parlamentaria por la Diputación Permanente del Congreso.

No obstante, el producto todavía no puede contratarse. Para ello, será necesario aprobar una orden ministerial que regule las obligaciones de información tributaria y otra que establezca el procedimiento para trasladar la cuenta entre entidades. Asimismo, la CNMV deberá crear el Registro de fondos elegibles, para lo que dispone de un plazo de cuatro meses. Hasta que se apruebe la normativa correspondiente, no será posible trasladar la cuenta de un banco o bróker a otro.

Condiciones de la cuenta

Se trataría de una cuenta de valores a nombre de un particular, asociada a una cuenta de efectivo, que permitiría operar con acciones y fondos vinculados a la Unión Europea (UE) y al Espacio Económico Europeo (EEE).

Este último comprende los países de la UE, además de Noruega, Islandia y Liechtenstein. Por el momento, quedarían excluidos los valores del Reino Unido y Suiza.

Los activos en los que se podría invertir serían los siguientes:

• Acciones cotizadas de empresas de la UE y del EEE.

• Fondos de inversión de carácter financiero, incluidos los fondos cotizados (ETF), siempre que estén inscritos en el Registro de IIC elegibles de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

Quedarían excluidas las SOCIMI, las SICAV, los derivados y la renta fija adquirida directamente.

Al estar vinculada al IRPF, la cuenta sería individual e intransferible y cada contribuyente solo podría disponer de una.

Límite de la cuenta

Las aportaciones acumuladas a la cuenta no podrían superar los 150.000 euros.

Este límite podría recuperarse a medida que se retirase el dinero invertido, de acuerdo con las condiciones establecidas en la normativa.

Las aportaciones deberían realizarse en efectivo desde la cuenta asociada. Por tanto, no sería posible aportar directamente acciones, fondos u otros valores que el titular ya tuviera en su cartera de inversión.

Ventajas fiscales

Esta es la principal ventaja de la cuenta y el elemento que la convierte en un producto potencialmente atractivo para los inversores.

Se podrían comprar y vender activos dentro de la cuenta sin tributar inmediatamente en el IRPF por las plusvalías obtenidas, siempre que se cumplieran los requisitos legales. De este modo, se produciría un diferimiento fiscal que permitiría reinvertir las ganancias sin tener que pagar impuestos en cada operación.

Una vez transcurrido el plazo de cinco años, las cantidades retiradas podrían beneficiarse de una exención fiscal, conforme a las condiciones previstas en la normativa:

• Hasta 10.000 euros de plusvalías acumuladas podrían quedar exentos.

• Sobre el exceso, quedaría exento el 20 %, mientras que el 80 % restante tributaría en la base del ahorro del IRPF, aplicando los tipos correspondientes.

Si se retirase el dinero antes de cumplir el plazo mínimo exigido, se perderían las ventajas fiscales en los términos previstos legalmente.

Cambio de entidad

El titular podría trasladar la cuenta a otra entidad financiera una vez al año, sin perder las condiciones fiscales del producto, siempre que se respetasen los requisitos y el procedimiento que establezca la normativa.